一般来说，第一类产品比较适合岁数偏大，生性比较保守之人，当然也不一定，也有一些投资股票很有经验的人，购买第一种产品。总之第一种产品买的就是安心，peace of mind,哪一年拿多少钱是保证的，不用担心保险公司玩什么花活（play the game）.第二种产品比较适合岁数较为年轻，可以等很多年才开始拿钱的人，也希望日后拿钱会增加的人群。买第一种产品一般都有年龄限制，其Income account的roll up rate涨多少年也有限制，一般是10年，最多可能15年，所以50岁以下的人不适合，有些也不卖；而第二种产品往往没有年龄限制，小孩也可以买，涨多少年往往没有限制，所以也可以作为财富传承的工具，赠与子女一笔钱，让他/她去买这种年金，作为ta日后的退休基金
现在是买年金的好时机 前文说过由于联储会持续升息，现在的年金产品不论是若干年固定年金（MYGA），还是指数年金都比过去好多了，但一旦联储会降息（一般预期明年会降息），年金市场肯定会降温，但如果你现在进去了，就可以lock in目前较好的terms and conditions.根据我从业25年的经验，上一次年金产品特别吸引人的时候是10年前。2011年前后曾有指数年金产品先给12% bonus, roll up rate每年保证8%, 最多可以涨20年。可是1、2年后保险公司就撤销了（discontinued）这种产品（当然你已经买进去的依然有效），之后年金产品越来越差，前几年5年固定年金利率只有3%，而现在涨到了6.15%. 我们相信好时光总有过去的时候，联储会降息可能就是盛宴结束、曲终人散的时候。
可以把401K和Pension转出来买年金吗？401K在以下三种情况下可以转出来：第一，你离职换工作了；第二，你退休了；第三，你满了59岁半，这三种情况只要有一条满足了，你一般就可以把401k转出来，至少可以部分转出来，少数公司还允许in service distribution。把401K转出来就叫IRA, 放在年金里头就是IRA annuity。转出来时没有税,日后拿出来时再交税。
2种终身收入的指数年金 上期专栏文章说提供终身收入的指数年金大体分两类，一是每年涨多少是固定的也是保证的，基本与指数涨跌无关，日后拿多少钱也是固定的，不会增加也不会减少，有些刚开始拿的少，日后会逐年增加，但不同年拿多少钱也是固定的，买的时候就知道；第二类产品并不保证每年涨多少，而是与股票指数挂钩（并不真的投资股市），日后拿多少钱会随着index上涨而增加。
第一类产品一般开户红利（bonus）较少或没有，而第二类产品往往一开始就给你很大的bonus,可以大大增加你的Income base;第一类产品日后拿终身收入的payout rate较高，都会高于甚至大大第二类产品，这样很符合逻辑，因为第二类产品日后拿钱的金额还会增加。
一般来说，第一类产品比较适合岁数偏大，生性比较保守之人，当然也不一定，也有一些投资股票很有经验的人，购买第一种产品。总之第一种产品买的就是安心，peace of mind,哪一年拿多少钱是保证的，不用担心保险公司玩什么花活（play the game）.第二种产品比较适合岁数较为年轻，可以等很多年才开始拿钱的人，也希望日后拿钱会增加的人群。买第一种产品一般都有年龄限制，其Income account的roll up rate涨多少年也有限制，一般是10年，最多可能15年，所以50岁以下的人不适合，有些也不卖；而第二种产品往往没有年龄限制，小孩也可以买，涨多少年往往没有限制，所以也可以作为财富传承的工具，赠与子女一笔钱，让他/她去买这种年金，作为ta日后的退休基金
现在是买年金的好时机 前文说过由于联储会持续升息，现在的年金产品不论是若干年固定年金（MYGA），还是指数年金都比过去好多了，但一旦联储会降息（一般预期明年会降息），年金市场肯定会降温，但如果你现在进去了，就可以lock in目前较好的terms and conditions.根据我从业25年的经验，上一次年金产品特别吸引人的时候是10年前。2011年前后曾有指数年金产品先给12% bonus, roll up rate每年保证8%, 最多可以涨20年。可是1、2年后保险公司就撤销了（discontinued）这种产品（当然你已经买进去的依然有效），之后年金产品越来越差，前几年5年固定年金利率只有3%，而现在涨到了6.15%. 我们相信好时光总有过去的时候，联储会降息可能就是盛宴结束、曲终人散的时候。
购买年金的几点建议 建议配置一些年金以保证日后的终身收入，可以作为退休income的组成部分，当然买多少取决于你的财务状况、每月社安金有多少，你希望退休后年收入有多少，以及你的投资时间长短，以及你的风险承受能力等因素。对于那些50来岁退休金很少，或者新移民没有社安金也没有退休计划的人，投一笔钱进去买个年金，保证退休后能拿终身收入，这可能是最简单、也最安心的一种方式。有些人退休了，downsize自己的住房，卖大换小，手上有一笔钱，用这笔钱来买年金就是一个很好的选择。既可以延税，又建立了终身收入流。
需要强调的是购买年金不是为了高回报，年金是一种稳健的理财工具，固定年金和指数年金的主要优点是保值升值、延税和提供有保障的终身收入是其主要优点，也是人们购买这2种年金的主要目的。此外年金毕竟不是CD, 更不是银行存款，是长期的理财工具，不能随时拿出来，如果短期内马上要用的钱就不要放在年金里。
可以把401K和Pension转出来买年金吗？401K在以下三种情况下可以转出来：第一，你离职换工作了；第二，你退休了；第三，你满了59岁半，这三种情况只要有一条满足了，你一般就可以把401k转出来，至少可以部分转出来，少数公司还允许in service distribution。把401K转出来就叫IRA, 放在年金里头就是IRA annuity。转出来时没有税,日后拿出来时再交税。
Pension是公司或政府部门提供的终身收入（现在依然提供pension的公司很少了，都改成了401K），员工退休后可以按月领退休金，直到过世，很像社安金。Pension可以单人领，也可以夫妻双人领，领一辈子。当然双人领的金额会大大少于单人领。但一般来说，在pension里，子女不可以作受益人。就是说如果夫妻领了几年pension后英年早逝了，你pension中剩下的钱就回到pension这个pool里，你子女拿不到。此外，你如果开始领社安金，有可能影响到你的pension金额。如果能把pension转出来，你可以看看拿这笔钱去买年金，是否能拿到更好的deal。当然有些pension允许你转出来，有些药厂的pension在一段时间可以转出来。有些就是不能转，只能日后在那里拿终身收入。声明:本文只是简要介绍，不构成任何产品推荐。（范琦勇原创，2023年11月15日）
更多我的博客文章>>> 如何比较选择终身收入年金？（下） 外国人的赠与税与遗产税 如何比较选择终身收入年金？（上） 癫痫不可怕，治疗有讲究---访癫痫病专家吴韫青医生 史說命相與風水(之一）
推动力量是他们能赚不少的commission.
SSN 你本来62岁可以取（小数目）你不取.
存在那里， 67岁，70岁取，（大数目）
这也可称为一种年金.
the annuity component for your retirement. You do not have to convert your more active investment (401k, etc) into more annuity position.
因为是10年后提取，而如果目前 10年treasure bond 的收益是4%
如果保险公司的营运成本和保险经纪人的commission 是年金投入额的15% 即15，000元
那么，你50岁10万元的投入到60岁时每年可以领取的收入基本上是————
1) 扣除营运成本和commission,
100,000 - 15,000 = 85,000
2) 10年的增长值
85，0000*1.04^10=125，820
保险公司会把年金的本金立马投入10年treasure bond, 每年4%收益，稳赚
3）到了60岁后每年的给付大约是
125，830 / 17 = 7401
除以17 是因为美国人的平均寿命是77岁
由此可见，
购买年金保险公司和经纪人稳赚
楼主是对的，年金的收益取决于联储会的降息周期，主要是上面计算中的长期treasure bond收益4%
就个人来说，你活得过平均寿命，你运气就好，活不过的话，那就倒霉了
毕竟市场是有波动的。前提是年金公司必须可靠，到期拿到保证的年金。是不是我顾虑太多，有人用过年金公司吗？
Bond收益的收入税，当你购买年金后，保险公司会付，但会从你年金的增长值中去除
如果你只期望平均寿命，购买bond 绝对跑过年金
Where is Anuity invest your $,
95% bonds,5% option. What % the anuity can give to you?
推测的统统不靠谱