极简二百万投资指数轻松退休攻略

选择投资收益更高的QQQ而不是SPY (原因见内 https://bbs.wenxuecity.com/finance/6386993.html ）。 设立一个现金账户，初始$100,000存现金账户，其它全部买入QQQ长持。现金账户用以应付生活费，账户金额目标初始是上面的$100,000，但逐月调整通胀。设立现金账户的主要目的是提供一个缓冲资金，在股市下跌后股票价格低迷时基本不用卖股，免除你的一些因此而起的纠结和焦虑。 从现金账户月底付生活费，账户金额允许下降到目标之下(常态是在目标之下)，极端情况下甚至可以到零。 投资账户红利直接转入现金账户而不是再投资。所持股票只在以下两种情况下少量卖出补充现金账户或支付生活费： QQQ达到52-wk新高，此时卖出现金账户与现金账户目标差额的五分之一补充现金账户。没有一次全部将现金账户补齐的原因是新高后一般还会连续出现新高，一次只买五分之一给后面更高价格卖股留下余地。五分之一没有经过优化，只是个人感觉，可根据个人喜好和对股市的预判稍加调整。 月底现金账户不足以支付所需生活费时卖出相应股票补足。这是万不得已的情况，一般应该不会发生，实际生活中如果发生了还应该尽量节衣缩食，减少开销等待股市回暖后再把该花的钱花出去。 既然拿着不多的钱就退休了那说明生活上已经没有太多开支了：房贷已经付清，孩子们不需要补贴了，父母也不需要你支付赡养费。那样的话一年$60,000应该足够让两口人过富足（但不能奢侈）的生活了。生活费也是逐月调整通胀，比如假设年通胀率2.5%，则10年后费用就调整到$77,000左右了。

下面是假设2.5%通胀率的模拟结果。模拟起始点是2007年10月1日。在剔除了2000年DOT COM股灾后这时退休应该是坏的不能更坏的选择了（是的，QQQ在退休之后不久就腰斩了），但模拟结果显示你不会有任何金钱上的困难。

如果选择在2000年股市高峰退休200万肯定是会输光花光的，但DOT COM股灾是小概率事件（不在于它跌多少，而在于它跌多久），随着FED经验增加以及QE的娴熟运用希望这个级别的股灾不会再次发生了，如果再次发生且发生在退休后不久那也只好重回劳动力市场再就业了。需要注意到本来就是小概率的事件还要它发生在某一特定时段（退休初始阶段）的概率就微乎其微了。

附上一张对比图：其它与正文相同，但假设你没有任何花销（初始每年六万花销变0）

都退休了还买卖，是为了挂了以后留给别人。没那么复杂，直接每年取百分之五，就算腰斩也有5万了，事实上是永远取不完。

楼下不是有人担心投资指数跌50%造成退休困难吗，得拿出实在数据说话才行。

两百万时的百分之五是10万腰斩后的百分之五是5万。王小二过年，

越过越不行了。。。

那肯定的了，股市崩盘谁都过不好，可是总比只有五十万退休金的人过的爽。

股市大回调，是不以人们意志为转移的。每次事后最终都恢复回来了，

然后人们就觉得再也不会发生大跌了，因为如何如何。后来又跌了，可能是新的原因，也可能就是贪婪。问题是，退休后还剩下二三十年，而历史上几次大跌有的就这么长时间才长了回来。一般退休人员资金有限需要的是低风险，有回报; 股指是高风险，好回报。

买SPY ，不买QQQ。

2010以后是科技的大牛市。你拿TQQQ算的话钱更多

长期投资QQQ收益可比SPY高太多了

对于认真读了短文，也对比看过过去几十年股市走势仍然疑问重重的朋友，我只能帮到这儿了。祝你们好运！

谢谢大侠！