首先的假设你的盘子比较大，需要保护。要是就一百股，那就没戏啦。比如NVDA。假设你有一千股。现在股价接近300刀而且你认为股价在季报后波动率会在8%以上。那么我们可以卖出300股获利。卖出3 Dec $330 covered calls on another 300 shares. 用这个钱来买入4 Dec $250 puts 来保护剩余的 400股。那么在季报时刻，你仍然拥有700股，如果股价下跌，你将会在下跌中毫发无损甚至有一点点盈利。如果股价上涨超过10%，那就认栽，300股被call走。你只剩下400股 （当然没有持有1000股爽啦）。但是鉴于NVDA短期内上涨的速度那么快，这种情况出现的机率应该是不高的（季报得多好才行？）。
首先的假设你的盘子比较大，需要保护。要是就一百股，那就没戏啦。比如NVDA。假设你有一千股。现在股价接近300刀而且你认为股价在季报后波动率会在8%以上。那么我们可以卖出300股获利。卖出3 Dec $330 covered calls on another 300 shares. 用这个钱来买入4 Dec $250 puts 来保护剩余的 400股。那么在季报时刻，你仍然拥有700股，如果股价下跌，你将会在下跌中毫发无损甚至有一点点盈利。如果股价上涨超过10%，那就认栽，300股被call走。你只剩下400股 （当然没有持有1000股爽啦）。但是鉴于NVDA短期内上涨的速度那么快，这种情况出现的机率应该是不高的（季报得多好才行？）。
所以最大可能是季报后你仍然持有700股，而且可以伺机买回直接卖出的300股。
如果你看大千天天画线猜顶或预测市场明天往哪里走，实际上是比较低级的操作。毫无胜算可言。
不过大家也看出来，只有盘子大到一定程度，你才有机会玩这类操作。所以还是有钱人更有钱，穷人追着比较费劲。因为没工具你能干个啥子嘛。呵呵。
这也是为和虚拟货币在年轻人中非常流行。因为他们突然有了个工具可以直接弯道超车。别小看年轻人的能力，未来永远是他们的。
https://www.zerohedge.com/crypto/4-americans-say-they-have-quit-their-jobs-thanks-their-crypto-gains
Strike price depends on how much downside you want to protect. 1 option contract covers 100 shares.
Tax on gain is bit complicated.
卖三百股获利很容易。再卖300股call。 那自己手里只剩下了400股。这个也明白。用卖出去的钱买250puts. 为什么是250呢？ 现在是300。 差50。
什么是puts, 什么是call? 为什么选Dec3 ？ 而不是Dec5？
$250，Dec3 是可变的。但是puts一定买在call的第二天吗？
从300跌到250跌幅不到10%。。。
先声明，我对股票和期权只是略懂皮毛，只是不忍心看你的问题悬而未答。
1）用卖出去的钱买250puts. 为什么是250呢？ 现在是300。 差50。
他只是用 250 (低于现在的股价) 举例。你买put 是想用来保护你的 400 股，put 的 strike price 选的是低于现在的股价
2）什么是puts, 什么是call? 为什么选Dec3 ？ 而不是Dec5？
put and call are OPTIONS. 中文叫期权。 你可以 google.
期权和股票最大的不同是 如果操作不当 （经常发生的）会血本无归。当期权在到期日后，期权归零 - 不再具有任何价值。
而正股只要公司不破产，永远有希望。
美股的期权大多只有每周五到期，有的股只有月期权 每个月的一个周五到期， 有的股没有期权。
因为 NVDA 是 11月中出财报， 所以他选 12月初的期权为例。
3） 但是puts一定买在call的第二天吗？
我想他是让你买 4 个put， 而不是 Dec 4 的 put.
正如其他网友提及的， 如果你不大了解 期权，还是要非常谨慎操作期权。作为长期投资的，买好股，尽量少操作。长线是金！
你要是有兴趣，应该去看看。