德国25年来最大IPO诞生 市值超过奔驰和宝马

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Toutiao
最新回复:2022年10月3日 10点34分 PT
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每日经济新闻

德国25年来最大的首次公开募股终于落地。

保时捷(POAHF)于今日(9月29日)登陆法兰克福证券交易所,发行价最终确定为每股82.50欧元(约合人民币574.6元),处于此前宣布的76.50欧元~82.50欧元价格区间的上限。

大众汽车首席财务官Arno Antlitz称,上市股票将给保时捷带来195亿欧元的资金,这使保时捷公司“在电动汽车和数字化领域拥有更大的财务灵活性”。保时捷首席财务官麦思格(Lutz Meschke)则表示,保时捷的IPO将有助于释放公司的“全部潜力”,因为这使其在管理上更加独立。

开盘之后,保时捷股价整体呈上涨趋势,截至《每日经济新闻》记者发稿,保时捷股价报86欧元/股,市值为783亿欧元。

市值超过奔驰和宝马

从目前的市值来看,保时捷的市值已经超过梅赛德斯-奔驰和宝马,这两大公司市值分别为575亿欧元和462亿欧元。在全球汽车厂商中,保时捷市值当前排名第五,前四大厂商分别为特斯拉、丰田、比亚迪和大众集团。

据悉,保时捷共计发售9.11亿股,这一数字是为了致敬旗下经典车型911。保时捷将总股本分成同等比例的有表决股份和无表决股份,即普通股和优先股,此次保时捷面向公众发行1.139亿优先股(不具有投票权)。具体来看,大众汽车集团将出售25%的保时捷股权,其中一半的股份出售给新投资者(无投票权),另一半则是以7.5%的溢价出售给保时捷-皮耶希家族。

“保时捷过去和现在都是大众汽车的‘掌上明珠’。本次IPO已明显展示出市场为保时捷带来的价值,当然这也对大众汽车股东产生了积极影响。”基金管理公司Capitell的首席投资官Chris-Oliver Schickentanz称。

此外,保时捷的工作人员告诉记者,保时捷独立后的全新财务结构和品牌结构可以为各方都带来附加值。“当保时捷有较高的自由度时,整个大众汽车集团也会因此受益。”该工作人员表示。

从保时捷此前披露的招股书来看,其在销售、收入和利润各方面都保持着稳定增长状态。

2021年,保时捷的全球汽车销量增长11%至30万辆,这也是该品牌首次突破30万辆大关。其中,中国仍旧是保时捷最大单一市场。2021年,保时捷在中国市场交付量约为9.6万辆,同比增长8%。从车型来看,在中国起售价为87.8万元的卡宴Cayenne(参数丨图片),成为了保时捷最受欢迎的车型。今年上半年,卡宴全球销量为4.46万辆。而在2021年,保时捷销量最高的车型为起售价57.3万元的Macan,年销量约8.65万辆。

2021财年,保时捷的营业收入攀升至331亿欧元,较上一财年增加了44亿欧元,同比增长15%;销售利润为53亿欧元,较上一财年增加了11亿欧元,同比增幅为27%。值得注意的是,保时捷在2021财年创下了16%的销售回报率,上一财年这一数据为14.6%。此外,保时捷全球的净现金流增加了15亿欧元,达到37亿欧元。

保时捷首席财务官麦思格接受彭博社采访时表示,尽管宏观经济形势严峻,但保时捷有信心实现今年390亿欧元的营收目标。

2030年计划纯电动车型销量占比超过80%

尽管保时捷是“不差钱”的企业,但在电动化的浪潮之下,电动化转型需要巨额的资金,所以不少造车新势力一直在寻求融资。同样谋求电动化转型的保时捷也曾表示,计划向新能源和数字化转型投资150亿欧元,这也对保时捷提出了资金方面的新挑战。

保时捷顺利实现IPO,也将为大众汽车带来大量的资金以供其推进电动化转型。据了解,大众汽车曾于去年12月宣布,计划在未来五年内在电动汽车投资方面花费884亿美元,而这笔开销占据了其未来五年计划支出总额的一半以上。

尽管需要大量的资金投入,保时捷仍十分坚持电动化转型之路。“世界不会为我们停下脚步,我们的思维方式也不可能定义世界的发展轨迹。电动出行的发展主动权在很大程度上是来自中国或美国西海岸。很多人踌躇不前,甚至有些人行动得太晚了,现在(保时捷)所有供应商都被要求在此方向上大步推进。”麦思格此前接受《每日经济新闻》记者采访时表示。

数据显示,2021年,在欧洲交付的所有保时捷新车中,大约每5辆中有2辆是电动车型。值得关注的是,保时捷首款纯电动跑车Taycan在2021年销量约为4.1万辆,这个数字是2020年的两倍之多,也比保时捷核心车型911的销量更高。保时捷全球执行董事会主席奥博穆认为,这一市场表现反映出消费者对保时捷电气化战略的认可。

“保时捷的未来是电气化,到2025年,我们的目标是电气化车型销量占比达到全球新车销量的一半左右,包括插电式混合动力和纯电车型。到2030年,我们的目标是新车销量当中的纯电动车型占比超过80%。”奥博穆说。

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junkuse
1 楼
德国人没有了绅士风度,经济不好,这是被钱逼疯了:抢钱啊!
操妖女
2 楼
这个时候在欧洲IPO 只能说NB
毒品有毒
3 楼
这很正常。保时捷的车卖的就是好。 我开acura,在存车场感觉都感觉没面子,去年干脆买了辆civic。立刻被刮目相看。再不行,家里还有辆能开动的2005年accord。
a
aowu
4 楼
辣鸡
z
zwwdplay
5 楼
EV时代,保时捷电气化,个人并不看好,我觉得保时捷IPO更像是资本急冲冲上市套现。 保时捷1/3车是卖给大陆,大陆数字5G和EV一结合,再加上普及华为鸿蒙车载系统,BYD电池加持,基本上保时捷就GG了。 如果你不懂,就看德国深海赛尔耳机,和现在苹果,bose无线耳机就知道区别了。
H
HHer
6 楼
才几天,已经跌到58欧了。不知道圈了哪些煞笔的钱。
江南游侠
7 楼
比亚迪排名到是亮点,没想到。
欲火难耐
8 楼
: 上市前邮件不断收到保时捷IPO信息 考虑到欧洲电动车有点殆后 感觉应该是缺钱筹钱加速转型 所以没敢买入 现在看没买是对的 现在美国炸了气管欧洲能源危机 经济更难复苏
T
Tsar
9 楼
原来你想象中的造车有5G和鸿蒙就可以了啊?那不是跟造手机一样简单?那怎么这么多厂家投入几百亿都没造出一辆车来?
对不起我是警察
10 楼
还在吹牛呢? 以前也吹好莱坞没了中国市场就完了。 小李子出来打你脸了哈哈。
z
zwwdplay
11 楼
: 不是的,你还没有明白我说的意思,未来的汽车,其实就是一个终端,相当于是一个“可移动的手机”。 特斯拉股票高,不是因为特斯拉车多好,性能只是一部分,股票溢价是因为数字互联网的打通,是新势力颠覆,数字化时代汽车产业的改变。 今日的保时捷,你再过3-5年看,就如今天看深海赛尔耳机一样的,你敢说深海赛尔耳机不是当年的德国经典之作么? [1评]
z
zwwdplay
12 楼
EV汽车领域,1000亿只是打了一个水漂,还不见得能看到水花。 百亿看不到车,已经再正常不过了。
T
Tsar
13 楼
: 整车的技术含量是耳机能比拟的吗?特斯拉股价虚高,但是产销量也就丰田大众的一个零头,汽车是关系到人身安全的,不是其他电子产品说换就换的
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zwwdplay
14 楼
: 你不懂EV汽车,你对当今新能源汽车见解,就如10几年前看NOKIA手机一样的。
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rainlion
15 楼
保时捷的未来是电气化...完了。。。要跌成p了。。。